Qui possède le client BaaS ? Un enjeu stratégique pour les banques et les fintechs

Le modèle du Banking as a Service (BaaS) gagne en popularité dans le secteur financier. Il permet aux banques de proposer leurs produits et services à travers des plateformes tierces, comme des fintechs ou des marques non financières, qui les intègrent à leur offre. Le marché du BaaS devrait atteindre 6,9 milliards de dollars d’ici 2030, avec un taux de croissance annuel moyen de 32,9%. Il n’est pas étonnant que les banques soient attirées par ce modèle qui leur permet de toucher de nouveaux clients et de diversifier leurs revenus.

Mais le BaaS soulève aussi une question cruciale : qui possède le client final ? Est-ce la fintech ou la marque qui interagit directement avec lui ? Est-ce la banque qui fournit les services financiers sous-jacents ? Ou est-ce une relation partagée entre les deux parties ? La réponse à cette question a des implications importantes pour la stratégie, la réglementation et la valeur des acteurs impliqués.

La relation entre les banques et les fintechs dans le BaaS

Le BaaS repose sur une collaboration entre les banques et les fintechs. Les banques, en tant que fournisseurs de services financiers réglementés, mettent à disposition des fintechs ou des marques non financières leur infrastructure, leur licence bancaire et leurs produits financiers (comptes, cartes, prêts…). Les fintechs ou les marques, en tant que distributeurs de services financiers, intègrent ces produits et services à leur offre et les proposent à leurs clients via leurs canaux digitaux.

Voici une vidéo relatant la digitalisation des banques :

Cette collaboration présente des avantages pour les deux parties. Les banques peuvent accéder à de nouveaux segments de clientèle, augmenter leurs dépôts et leurs revenus, et bénéficier de l’innovation et de l’agilité des fintechs. Les fintechs ou les marques peuvent enrichir leur offre, fidéliser leurs clients, réduire leurs coûts d’acquisition et de conformité, et profiter de la confiance et de la sécurité des banques.

Le risque de dilution de la marque bancaire dans le BaaS

Mais le BaaS présente aussi des risques pour les banques. L’un d’eux est la dilution de leur marque dans le marché. En effet, dans le modèle du BaaS, les clients finaux ont souvent une loyauté envers la fintech ou la marque qui leur offre les services financiers, et non envers la banque qui les fournit en arrière-plan. Ils ne savent pas ou ne se soucient pas de savoir quelle est la banque partenaire de la fintech ou de la marque. Ils n’ont pas de lien direct avec la banque ni de raison de changer de fournisseur si la fintech ou la marque décide de changer de partenaire bancaire.

Ce risque peut avoir un impact négatif sur la valeur de la franchise bancaire. Si les banques perdent le contact avec leurs clients finaux, elles perdent aussi la possibilité de leur proposer d’autres produits et services, de collecter des données sur leurs besoins et leurs comportements, et de renforcer leur image de marque. Elles deviennent alors des commodités interchangeables qui fournissent des services financiers génériques à faible marge.

La responsabilité réglementaire des banques dans le BaaS

Un autre risque pour les banques est la responsabilité réglementaire qu’elles assument dans le BaaS. En effet, les régulateurs attendent des banques qu’elles soient responsables du respect des normes de conformité et de gestion des risques liées aux services financiers qu’elles fournissent, même si elles passent par des plateformes tierces.

Les banques doivent donc s’assurer que leurs partenaires fintechs ou marques respectent les règles en matière d’identification des clients (CIP), de lutte contre le blanchiment d’argent (AML), de protection des données personnelles…